En 1980, John Paul DeJoria invirtió todos los ahorros de su vida, 700 dólares, en un negocio de venta de un nuevo champú que desarrolló con el estilista Paul Mitchell. El dúo eligió las ahora distintivas botellas blancas con letras negras porque no tenían suficiente dinero para pagar tintas de color. En ese momento, DeJoria dormía en un viejo automóvil Rolls-Royce y vendía su producto en salones de todo el sur de California. A medida que avanzaba la década de los 80, la marca Paul Mitchell se convirtió en un gran éxito entre los salones y sus clientes, que estaban dispuestos a pagar precios elevados por productos para el cuidado del cabello de alta gama. DeJoria se convirtió en un hombre rico y comenzó a diversificarse en nuevas empresas, como lo hizo en 1989 cuando cofundó Patrón Tequila y vendió la marca a Bacardí en 2018 por 5.100 millones de dólares. En 2013, DeJoria apareció en Shark Tank y fue parte de un episodio ganador del Emmy, donde invirtió 150.000 dólares en el 20% de una novedosa empresa de riego de Florida llamada Tree T-PEE. DeJoria también es un importante inversor en la cadena de discotecas House Of Blues. Después de su éxito inicial como empresario, el empresario estadounidense también comenzó a invertir en acciones y bienes raíces, y aprendió mucho durante las últimas cuatro décadas sobre cómo maximizar sus retornos y minimizar las pérdidas. Forbes se reunió recientemente con DeJoria, que ahora tiene 79 años y un patrimonio de 3 mil millones de dólares, en el Montage Deer Valley Resort de Utah durante la conferencia privada de gestión patrimonial “At The Helm” de Goldman Sachs.
Forbes: ¿Cómo empezó a invertir?
John Paul DeJoria: Empecé a invertir cuando era un niño pequeño. Tenía alrededor de 11 años y hacía una ruta de periódicos. Descubrí que podía abrir una cuenta de ahorros, así que fui al Citizens Bank en Atwater, California. Creo que tenía 3 dólares. Pero aparte de eso, nunca tuve dinero para invertir. Entonces, cuando realmente comencé a invertir, ya sea en el mercado de valores o en bienes raíces u otras cosas, tenía más de 30 años después de que Paul Mitchell finalmente comenzara a ganar algo de dinero. Pensé ‘ahora que estoy ganando suficiente dinero, ¿cómo puedo conservar algo para el futuro?’ Lo que debes hacer en la vida para tener éxito es no hacer lo que tanta gente hace cuando gana dinero: gastar. Principalmente, porque empiezan a ganar dinero, sienten que nunca va a terminar, pero luego, al año siguiente, no llega y ya han hipotecado su futuro con deudas.
Antes de hacer cualquier inversión, me aseguré de tener suficiente dinero en el banco para cubrir seis meses de cada factura que tenía (cines, palomitas de maíz, gasolina, seguros, todos los costos). Así sabía que podría cubrir las pérdidas si algo salía mal y estaría bien durante al menos seis meses.
Lo siguiente que les diría a los inversores es que se den cuenta de que son la mejor inversión que podrían hacer en su vida. Si puedes invertir en ti mismo, en educación o en algo que te beneficie a ti o a tu familia, esa es la primera gran inversión que podrías hacer. Para empezar, quería comprar una casa, así que ahorré dinero hasta que tuve suficiente para comprar una casa pequeña. Luego comencé a ganar dinero con Paul Mitchell. No mejoré mi nivel de vida durante todo un año. No cambié ni gasté más dinero. Y lo hice todos los años durante un tiempo, sin saber cuánto duraría. Así fue como me involucré en la inversión.
Forbes: Cuando empezaste cuando tenías 30 años, ¿cuáles fueron algunas de las cosas en las que invertiste?
DeJoria: Fue una combinación de cosas. Al principio fueron otros negocios que pensé que eran geniales y como no estaba involucrado en ellos, no salieron tan bien como deberían. Luego comencé a invertir un poco en bolsa, porque nunca lo entendí realmente. No tenía mucho dinero en ello. Uno de los más singulares fue Enron, que se vendió por muchos dólares por acción, pero luego Ken Lay quedó expuesto por no hacer lo correcto y las acciones cayeron a algo así como 10 centavos y creo que compré alrededor de 10.000 acciones. Lo vendí cuando subió a 40 centavos. Obtuve una gran ganancia con ello y pensé que era genial. Ese fue uno de los primeros.
Forbes: ¿Cómo describiría su estrategia de inversión actual? ¿Y cómo ha cambiado y evolucionado a lo largo de los años?
DeJoria: Ha evolucionado a lo largo de los años. No se puede invertir en una sola cosa. Es como perforar un pozo. Si todo va a un pozo de petróleo y no sale bien, lo has perdido todo. Ahora estoy muy diversificado. Tengo algunos en el mercado de valores, algunos en metales preciosos, o empresas que tengo involucradas en metales preciosos. Tengo un par de minas de oro en Nueva Zelanda. Invierto en los lugares que producen el oro y la plata. También invierto en bienes raíces.
Cuando analizo las inversiones hoy, especialmente en estos últimos meses, lo que realmente veo no es «este es el que tendrá un gran desempeño en el próximo año o dos». Miro cuánto poder de permanencia tienen o han sobrevivido, por ejemplo, a los problemas que tuvimos en 2008, 2009 y 2010, la recesión, si estuvieron presentes durante el covid, cómo sobrevivieron… En otras palabras, si invierto en una empresa en el mercado de valores, ¿son aquellas que, si todo sale mal, seguirán aquí dentro de tantos años? Luego en bienes raíces invierto simplemente sin hipotecarme demasiado. La gente se arruina al hipotecarse demasiado. Si voy a invertir en algo, será con algo que pueda permitírmelo.
Vaya muy despacio y siempre invierta menos de lo que puede permitirse invertir. Y nunca pongas más del 10% o 20% en ninguna inversión, incluso si crees que es algo seguro. John Paul DeJoria
Forbes: ¿En qué tipo de bienes inmuebles invierte habitualmente?
DeJoria: Edificios de oficinas, grandes desarrollos… Una cosa con la que me he asociado bastante en los últimos seis años es un grupo llamado Discovery Land Company. Tienen fabulosos bienes raíces y membresías privadas en varias partes del mundo. Se trata de grandes desarrollos: 300 o 400 casas grandes en lugares que la gente ama, como Austin, Costa Rica y Escocia. Están orientados a la familia. Podría llevar a mis nietos allí. Todo es privado, tiene la mejor seguridad del mundo, los mejores chefs, campos de golf y otras actividades al aire libre.
Cuando los tiempos cambiaron, terminé comprando la Hamburger University en Chicago. McDonald’s se mudó a unas instalaciones más grandes, más cerca del centro de la ciudad. Tenía aproximadamente 80 hectáreas, con un magnífico espacio para oficinas de 700 pies cuadrados, un lago y un hotel Hyatt. Fue la sede de McDonald’s para formar a directivos y a personas que querían franquicias. Después de vender Patrón, lo compré todo. La ciudad me dejó venir porque iba a pensar en la ecología y a no dañar el lago y hacer que todo allí fuera más hermoso.
Forbes: ¿Para qué se utiliza ahora?
DeJoria: Ace Hardware tiene su sede allí en este momento y también un par de firmas de contabilidad. Es una propiedad que genera ingresos para las generaciones futuras. Cuando tengo muchos proyectos, pongo el 75% a mi nombre, pero el otro 25% a un fideicomiso solo para mis hijos. Así que no importa lo que le pase al 75%, siempre habrá algo para el futuro.
Forbes: ¿Qué inversión consideras que es tu mayor triunfo?
DeJoria: Sistemas John Paul Mitchell. Cuando no tenía dinero para ello, dije, voy a encontrar una manera de hacer que esto suceda. Fue lo más grande que hice en mi vida. Ese dinero abrió Patrón Spirits y otros negocios.
Forbes: ¿Qué inversión considera su mayor decepción y qué aprendió de ella?
DeJoria: Me metí en el negocio de la reventa de teléfonos. No sabía nada al respecto. Pensé que las personas involucradas sabían lo que estaban haciendo. Perdí algunos millones de dólares por eso. Fue entonces cuando aprendí a no hacer inversiones estúpidas. No sabía nada sobre el negocio. Confío en estas personas que estaba mirando y pensé que iban a cuadruplicar mi inversión en un año. Mal, mal, mal. Aprendí a no actuar tan rápido; haga su debida diligencia. Ahora tengo una oficina en casa [oficina familiar] que hace toda la diligencia debida por mí.
Forbes: ¿Hay algún factor particular, ya sea micro, fundamental o macro, al que usted como inversor le preste especial atención?
DeJoria: Sí. La número uno es cómo lo siento en mi corazón, no sólo en mi cerebro. ¿Es algo que hará el mayor bien para el mayor número de personas o es sólo por dinero? ¿Es algo que al cliente realmente le encantará y dirá que es realmente genial? ¿Y cómo puedo ayudar a mejorarlo? Ya sea petróleo y gas o cualquier otra cosa, ¿cómo puedo involucrarme, hacer que esta inversión mejore el planeta o a la gente? Eso es lo primero que miro cuando me meto en algo.
Forbes: Si pudieras darle un consejo a tu yo de 20 años sobre inversiones, ¿cuál sería?
DeJoria: Ve muy despacio y siempre invierte menos de lo que pueda permitirse invertir. De esta manera no lo pierdes. Y nunca pongas más del 10% al 20% en ninguna inversión, incluso si cree que es algo seguro, debido a la Ley de Murphy. Si algo pudiera salir mal, podría suceder. El cinco por ciento es incluso mejor.
Como inversor, si tiene razón el 51% de las veces, estarás por delante del juego. He tenido suerte unas cuantas veces más.
Forbes: ¿Quiénes son algunos de sus mentores de inversión y qué ha aprendido de ellos?
DeJoria: Ojalá tuviera mentores inversores. Nunca los había tenido hasta que me involucré con personas como Goldman Sachs, Discovery Group y luego con mi propia oficina en casa, donde aprendí sobre otras formas de invertir. Pero nunca tuve un mentor. La más cercana fue mi madre, dándonos mucho amor a mi hermano y a mí y diciéndonos «muchachos, pueden hacer cualquier cosa en su vida. Simplemente, perseveren».
Forbes: ¿Qué tal un inversor que admires?
DeJoria: Creo que Warren Buffett es genial. Y luego algunos de los chicos de la oficina de mi casa, que realmente tienen un ojo atento a mis inversiones y a las suyas propias.
Forbes: ¿Existe alguna idea o tema de inversión actual que crea que es particularmente apropiado para los inversores de hoy?
DeJoria: Es que no hay que mirar sólo lo que está de moda o lo que es estándar hoy en día. Hay que mirar lo que podemos tener y necesitar en el futuro cercano y observar las empresas que están a la vanguardia en hacerlo, no sólo las cosas que prometen estar a la vanguardia. Te daré un ejemplo. Una de las grandes novedades que existen hoy en día es una vacuna para diabéticos llamada Ozempic. Las personas que conozco perdieron mucho peso durante los primeros dos meses, pero la mayoría tuvo efectos secundarios terribles: dolores de cabeza, náuseas… Perdieron peso y dijeron que no valía la pena. Sus médicos les dijeron que lo dejaran. Así que me encontré con este grupo que fabricaba lo que yo llamo «píldora vitamínica». Está compuesto de tres plantas naturales, sin químicos. Dijeron que lo hicieron para diabéticos o prediabéticos, pero parecen tener un efecto secundario inusual. Las personas se sienten mejor, su piel luce mejor y están perdiendo peso. Probé suerte y conseguí suficiente espacio para tomarlo y probarlo con personas que conocía. Lo probamos en al menos una docena de personas. ¿Cómo fue? Pues todos ellos, durante la primera semana, se sintieron mejor, con más energía. El peor con el que experimentamos perdió medio kilo por semana durante siete semanas; los mejores perdieron en dos meses un poco más de 20 libras.
Forbes: ¿Cómo se llama?
DeJoria: No puedo decirlo ahora porque estamos tratando de completar el trato, porque, definitivamente, me voy a involucrar. Pero cada una de las plantas es buena para ti. Algunas de las amas de casa del condado de Orange quedaron impresionadas. Quieren ponerlo en su sitio web. Y tampoco cuesta 1.200 dólares al mes; Serán alrededor de 100 dólares.
En definitiva, busque cosas que la gente necesite, que sean buenas para el futuro, no sólo ahora para ganar algo de dinero.
Forbes: ¿Qué les diría a los inversores hoy y qué les mantiene despiertos por la noche?
DeJoria: Ya nada me mantiene despierto por la noche, pero yo diría que si no puedes dormir, mi sugerencia es que te levantes, tomes una hoja de papel y escribas todo lo que tengas en mente, sea lo que sea. Vuelve a la cama y dite a ti mismo que ya no tengo que pensar más en eso. Está en una hoja de papel y cuando me levante lo leeré. Eso realmente ayuda.
Además, si vas a invertir con alguien, compruébalo detenidamente porque muchas veces las personas no son lo que parecen. Descubrí que algunas veces en mi vida en diferentes tipos de inversiones, y aquellas en las que las personas no eran lo que parecen ser, siempre salían mal.
Forbes: Y por último, ¿hay algún libro que recomiende leer a todos los inversores?
DeJoria: El primer libro que todo el mundo debería leer es uno que leí hace muchos años cuando vendía enciclopedias. Quizás sea el mejor libro jamás escrito sobre personas en los negocios. Creo que fue escrito hace 90 años. Se llama Cómo ganar amigos e influir en las personas de Dale Carnegie. Otro es El hombre más rico de Babilonia, de George Clason.
Forbes: Gracias.
Extraído de la edición de octubre de Forbes Billionaire Investor.
