Según fuentes conocedoras del asunto consultadas por ‘Bloomberg’, se pondrán en circulación ocho tramos de títulos con un vencimiento de tres a 40 años. El interés de la deuda a 40 años estaría unos 1,2 puntos por encima del rendimiento ofrecido por los bonos del Tesoro estadounidense.
Los ingresos obtenidos se destinarán a cubrir pasivos ya existentes y a respaldar la adquisición de Cidara. Seis de los ocho tramos estarán sujetos a un reembolso obligatorio especial del 101% del valor nominal más los intereses devengados si la fusión con Cidara no se completa antes del 13 de mayo de 2026 o si Merck cancela la transacción.
La compra de Cidara se anunció el pasado 14 de noviembre tras ofrecer Merck una prima del 107% sobre el precio de las acciones de Cidara para, así, tener acceso a su medicamento experimental para prevenir la gripe. La operación debería finalizar en el primer trimestre de 2026.